Кредитна система країни (сутність, функції та роль в економіці країни)
Поняття «кредитна система країни» має подвійне тлумачення. У вузькому сенсі слова кредитна система країни являє собою сукупність кредитних установ банківського та небанківського типу, наприклад, ломбардів, кредитних спілок та ін.
У широкому сенсі слова кредитна система являє собою сукупність законодавчо визначених і субординованих кредитних установ банківського та небанківського типу, що функціонують на основі кредиту і формують кредитні відносини в країні. В рамках кредитної системи розглядають банківську систему як сукупність тільки банків. Небанківські кредитні установи, не виконуючи третього виду базових банківських операцій - розрахунків, не належать до банків. Тому вони не входять до складу банківської системи. Однак, так як небанківські кредитні установи також здійснюють кредитні операції і, перш за все, позичкові операції (хоча і депозитні операції не чужі небанківським кредитним установам), то вони також формують в країні кредитні відносини і в зв'язку з цим ставляться до кредитної системі країни. З цього випливає, що поняття «кредитна система» значно ширше поняття «банківська система» і за своїм складом і будовою і за обсягом і характером кредитних операцій. Тому неправомірно ототожнювати банківську систему з кредитною системою країни.
Доречно зазначити, що так як небанківські кредитні установи не посередником під час розрахунків між своїми клієнтами, то вони, відповідно, не мають і кореспондентських рахунків, необхідних банкам, саме, для виконання цієї важливої банківської операції - посередництва в розрахунках своїх клієнтів.
Відповідно, банки відкривають один одному кореспондентські рахунки, через які вони і мають можливість переказувати грошові кошти з одного регіону країни в інший, виконуючи доручення своїх клієнтів. Крім того, всі комерційні банки мають в центральному банку країни, як в банку банків, свої кореспондентські рахунки, які виконують роль поточних рахунків комерційних банків в НБУ. Небанківські кредитні установи відкривають у відповідних комерційних банках свої поточні рахунки, на яких вони можуть зберігати залучені кошти. Таким чином, з одного боку, взаємовідносини між усіма учасниками кредитної системи країни тісно взаємопов'язані. З іншого ж боку, за характером цих взаємин їх можна об'єднати в три різних, але взаімоподчіненность (субординованих)
групи, що знаходяться на різних рівнях свого функціонування. На першому рівні знаходиться центральний банк, який є «банком банків» і здійснює методичне та методологічне забезпечення, контроль і нагляд за діяльністю всіх учасників кредитної системи країни. На другому рівні знаходяться комерційні банки, що відкривають свої поточні (кореспондентські) рахунки, як в центральному банку країни (як в «банку банків») так і один у одного. І, нарешті, на третьому рівні знаходяться небанківські кредитні установи, що відкривають свої поточні рахунки тільки в відповідних (найчастіше за територіальною ознакою) комерційних банках. З цього випливає, що кредитна система країни, як правило, трирівнева.
Доречно зазначити, що в кожній країні її кредитна система має свої особливості. Ці особливості можуть стосуватися центрального банку (наприклад, в США функції центрального банку виконує ФРС, що складається з 12 федеральних штатних банків), а можуть стосуватися третього рівня кредитної системи - небанківських кредитних установ, які можуть дуже і дуже відрізнятися за своїм складом і кількістю. Однак, в будь-якій країні з ринковою економікою характер взаємин між третім і другим, і між другим і першим рівнями системи залишається незмінним, так само як і всередині другого і третього рівнів. Як правило, відмінні риси кредитних систем різних країн найбільш яскраво проявляються в складі третього рівня - в складі небанківських кредитних установ.
Кредитна система України складається з трьох рівнів. На першому рівні знаходиться центральний банк країни, який визначає всю кредитну політику країни і, відповідно, режим (порядок) діяльності комерційних банків і небанківських кредитних установ. На другому рівні знаходяться комерційні банки всіх видів. На третьому рівні знаходяться кредитні установи небанківського типу.
Між небанківськими кредитними установами та комерційними банками (другим і третім рівнями системи) існує тісний взаємозв'язок, обумовлена тим, що небанківські кредитні установи обслуговуються комерційними банками і тому останні, для виконання розрахунково-касового обслуговування небанківських кредитних установ відкривають їм поточні рахунки. Разом з тим між ланками третього рівня відсутній прямий зв'язок, так як вони здійснюють між собою розрахунки тільки через посередництво банків, які, на відміну від небанківських кредитних установ, відкриваючи один одному кореспондентські рахунки, встановлюють тим самим прямий зв'язок один з одним. Другий і перший рівень кредитної системи, т. Е. Комерційні банки та центральний банк, також взаємопов'язані один з одним через кореспондентські рахунки, що відкриваються центральним банком комерційним банкам. При цьому центральний банк (НБУ) як «банк банків» має можливість здійснювати, за дорученням своїх клієнтів - комерційних банків їх розрахунково-касове обслуговування.
Банки і небанківські кредитні установ є єдиною кредитну [5] систему країни. Провідне місце в цій системі займає центральний банк країни, здійснює регулювання, методичне обслуговування, контроль і нагляд за діяльністю банків і небанківських кредитних установ. Разом з тим, основне місце в кредитній системі займають комерційні банки, які обслуговують процеси створення і споживання ВВП, надаючи комплекс банківських послуг фізичним і юридичним особам.
Однак межі використання кредиту в сфері функціонування небанківських кредитних установ значно вужче меж використання кредиту в сфері функціонування комерційних банків і, до того ж, діяльність небанківських кредитних установ неможлива без діяльності комерційних банків, які здійснюють розрахунково-касове обслуговування небанківських кредитних установ.
Іншими словами сфера функціонування небанківських кредитних установ, ієрархічно залежна від функціонування комерційних банків, хоча являє собою відокремлений інституційний рівень кредитної системи.
Тому є достатньо підстав виділяти сферу функціонування небанківських кредитних установ саме в самостійний рівень (а не підсистему) кредитної системи, що цілком і повністю виправдовується ієрархічним будовою рівнів кредитної системи в ринковій економіці.
Функції кредитної системи. Перші згадки про функції кредитної системи (а не банків!) Знаходимо в радянській економічній літературі, хоча в силу об'єктивних причин [6], розгляд функцій кредитної системи СРСР було зведено до простого перерахування функцій Держбанку і видів діяльності двох інших банків.
До того ж, д-р екон. наук, проф. Іконніков В. В. кажучи про функції кредитної системи країни з неринковою економікою, не міг дати характеристики функцій самої системи, повністю централізованої і підпорядкованої Верховній Раді і Раді Міністрів СРСР. Саме з цих причин проф. Іконніков В. В. в підручнику «Фінанси і кредит СРСР» (під рук. Д-ра екон. Наук, проф. Лаврова В. В.) ототожнюючи функції кредитної системи з функціями входять до неї банків, перераховує саме функції банків, а не кредитної системи.
На пострадянському просторі вперше функції кредитної системи виклав д-р екон. наук, проф. Савлук М. І. відзначаючи при цьому, що функції банків (центрального і комерційних) відрізняються від «. функцій банківської системи як самостійної структури. », Не виключаючи можливості виникнення деяких функцій кредитної системи (як самостійної структури), з функцій окремих банків (центрального або комерційних).
Однак, у зв'язку з тим, що функція відображає специфічні глибинні сторони сутності предмета, а функції цілого якісно відмінні від функцій складових його частин, на наш погляд, не можна підміняти функції кредитної системи функціями входять до неї банків (і небанківських кредитних установ).
Кредитна система держави в ринковій економіці виконує наступні функції:
- функцію розширення грошової пропозиції в країні (або, що те ж саме, функцію збільшення грошової маси і позичкового капіталу);
- функцію створення і функціонування ринку позикових капіталів.
Функція розширення грошової пропозиції в країні - є здатністю кредитної системи мультиплікативно розширювати грошову пропозицію в країні, в той час як окремо взятий банк виконує функцію тільки створення нових кредитних грошей (в межах своїх надлишкових резервів). Можна зробити висновок, що не можна автоматично переносити функції комерційних банків (як окремих складових цілісний організм) на кредитну систему країни як самостійну структуру. Саме, з цієї причини функція кредитної системи - «розширення грошової пропозиції в країні» властива тільки кредитній системі як самостійної структури.
У системі ж з одним банком (в моносистемами) функція «розширення грошової пропозиції в країні» втрачає свій сенс.
В даному випадку слід згадати про те, що грошова пропозиція (М3) складається з готівки і безготівкової грошової масою. До того ж емісія готівки - це функція центрального банку, а створення нових кредитних грошей - функція комерційних банків. Таким чином, у наявності ототожнення функцій частин цілого (т. Е. Банків як складових частин кредитної системи) з функціями цілого (з функцією кредитної системи як самостійної структури).
Що ж стосується функції кредитної системи, то їй притаманна здатність саме до розширення грошової пропозиції, нездійсненна в системі з одним банком (в моносистемами).
нізма державного контролю та нагляду за виконанням цих законів і за діяльністю банків узагалі. »
Однак прийняття законів - взагалі поза компетенцією кредитної системи. Нормативні акти, що регулюють банківську діяльність, видаються центральним банком країни, що здійснює, відповідно, контроль і нагляд за належним виконанням законів і нормативних документів. Тому навряд чи є підстави розглядати цей вид діяльності кредитно-грошової влади (уряду і центрального банку) як одну з функцій кредитної системи.
Крім того, на стабільність банківської діяльності та грошового ринку має слабку вплив існування кредитної системи, саме, як самостійної структури. Разом з тим, стабільність банківської діяльності та грошового ринку в умовах ринкових відносин залежить від комплексу причин. Наприклад, таких як рівень і темп зростання валового внутрішнього продукту і національного доходу, рівень оподаткування в країні, наявність (відсутність) дефіциту державного бюджету і державного боргу, наявність (відсутність) обмежень на ряд видів діяльності, в тому числі і банківської та ін. Причин .
Функція створення і функціонування ринку позикових капіталів - являє собою здатність кредитної системи формувати ринок позикових капіталів, чого не може виконувати окремо взятий комерційний банк, так як поняття «ринок» передбачає наявність не одного, а безлічі покупців і продавців і, відповідно, не один, а систему кредитних установ на ринку позикових капіталів. До того ж, кожен окремо взятий комерційний банк виступає на цьому ринку в процесі мобілізації грошових надходжень, доходів і заощаджень і перетворення цих дрібних розрізнених депозитних сум в позичковий капітал і надання його в позики. Іншими словами, окремо взятий комерційний банк виступає і як покупець, і як продавець такого специфічного товару, яким є позичковий капітал. І тільки в системі комерційних банків і небанківських кредитних установ, т. Е. В кредитній системі країни створюється ринок позикових капіталів і його функціонування.
Доречно зазначити, що в моносистемами з одним комерційним банком відсутня вільна конкуренція, попит і пропозиція на позичковий капітал диктується одним банком, в той час як кредитна система являє собою атрибут ринкової економіки, в якій існує вільна конкуренція і, відповідно, ринок позикових капіталів і комерційна таємниця. Тому, саме, кредитна система здатна створювати і організовувати функціонування ринку позикових капіталів, а не просто підсумовувати трансформаційний потенціал окремих банків.
Роль кредитної системи в економіці країни важко переоцінити, тому що кредитна система (поряд з фінансовою системою) являє собою найбільш активну ланку всієї економічної системи країни. За допомогою кредитної і фінансової систем розподіляється і перерозподіляється валовий внутрішній продукт і національний дохід країни, причому за допомогою кредитної системи це перерозподіл здійснюється на поворотній основі.
Кредитна система виникла як спосіб боротьби торгово-промислового капіталу з ростовщическим. Боротьба торгово-промислової буржуазії проти лихварського капіталу була обумовлена невигідністю для підприємців використання лихварських позик, за якими сплачувалася така висока плата, яка «з'їдала» всю або майже всю прибуток підприємців. Спроби законодавчо обмежити норму позичкового відсотка ні до чого не приводили, так як лихварі просто-напросто відмовлялися надавати позики під невигідний їм відсоток. При таких умовах торгово-промислова буржуазія стала об'єднуватися в різні кредитні спілки, товариства і т. П. Кредитні організації (сприяючи створенню позичкового, а не лихварського, капіталу), в рамках яких величина норми позичкового відсотка регламентувалася, створюючи тим самим матеріальну зацікавленість підприємців в використанні позичкового капіталу. Поряд з кредитними спілками та іншими кредитними організаціями виникли комерційні банки і, як наслідок, кредитна систе
ма, як спосіб боротьби підприємців з лихварями. Не випадково К. Маркс зазначав, що «. Справжній спосіб, який застосовується промисловим капіталом для підпорядкування собі капіталу, що приносить відсотки (позичкового капіталу, Л. Р.), це - створення властивою промисловому капіталу форми - кредитної системи ».
Роль кредитної системи в економіці країни визначається тими функціями, які виконує ця система.
У функції розширення грошової пропозиції в країні (збільшення грошової маси) кредитна система відіграє двояку роль. З одного боку, кредитна система, особливо на короткострокових тимчасових інтервалах, сприяє зростанню реального обсягу виробництва. З іншого боку, роль кредитної системи при подальшому розширенні грошової пропозиції виражається в створенні спершу передумов, а потім і виникненні інфляційних процесів. При цьому комерційні банки, всупереч наданим їм центральним банком праву мультиплікативно множити грошову масу, встановлюють для себе внутрішні межі кредитування (див. Межі інфляції), в той час як кредитна система може продовжувати розширення грошової пропозиції в країні.
Роль кредитної системи в функції створення та функціонування ринку позикових капіталів виражається в тому, що завдяки наявності кредитної системи створюються справжні умови для формування ринкової економіки та вільної конкуренції, без чого ринок існує тільки формально. Крім того, функціонування ринку позикових капіталів матеріально стимулює господарюючих суб'єктів і населення до вигідного вкладення своїх тимчасово вільних коштів, саме, в ті кредитні установи, які пропонують найбільш привабливі умови для розміщення і зберігання своїх коштів.
Функціонування ринку позикових капіталів, що створюється кредитною системою країни як самостійної структурою в економічній системі, дозволяє також матеріально зацікавлювати господарюючих суб'єктів і населення в використанні ринку позикових капіталів, так як ринок надає реальну можливість вибору найбільш прийнятних умови надаються позик.
Це означає, що кредитна система країни як самостійна структура, сприяючи функціонуванню ринку позикових капіталів, сприяє також розширенню кредитування економічних процесів в країні як на виробничі, так і на споживчі потреби, включаючи придбання і будівництво житла.
[1] Які Забезпечують їх власникам фіксований дохід у вигляді дивідендів, незалежно від отриманого фінансового результату банку, але не дають право голосу для участі в управлінні банком. Разом з тим, якщо банк ліквідується, то власникам цих акцій повертається їх вартості, але. після задоволення всіх вимог кредиторів банку.
[2] А чи не кредит, що сьогодні дуже часто можна зустріти в спеціальній літературі.
[3] До яких, крім коштів в касі, відносяться кошти на кореспондентських рахунках в інших банках і засоби по документам, прийнятим на інкасо.
[4] З одночасним захистом вартості капіталу від збитків і забезпеченням адекватної ліквідності для здійснення своєчасних виплат при настанні їх термінів.
[5] Що значно ширше, ніж банківська система.
[6] Відсутності в країні приватної власності на засоби виробництва, наявності «. загальнодержавного обліку виробництва і розподілу продуктів. », Централізованого планування і валютної монополії, що означають, що в країні існує адміністративно-командна неринкова економіка.